盡管融資租賃業(yè)務近些年已經(jīng)取得了不俗的成績，但天津并未滿足于現(xiàn)狀。在最新發(fā)布的《天津市金融業(yè)發(fā)展“十四五”規(guī)劃》中，這座直轄市明確表示，要“打造國際一流國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)”。
距成立僅3個月，天津美的租賃有限公司便于今年8月獲準從事內(nèi)資融資租賃業(yè)務試點。目前，這家公司已經(jīng)更名為天津美的融資租賃有限公司。工商登記信息顯示，其注冊在天津東疆保稅港區(qū)。
作為知名家電企業(yè)，美的集團今年揮師北上“落子”天津，彰顯出這一國內(nèi)融資租賃業(yè)高地的吸引力。而這也是繼2016年3月在深圳前海設立融資租賃公司后，美的集團發(fā)力租賃業(yè)務的又一重要動作。
除了美的集團，今年以來陸續(xù)獲得內(nèi)資融資租賃業(yè)務試點的公司還有永鋼租賃（天津）有限公司、攀西金隆租賃（天津）有限公司、天津聯(lián)匯租賃有限公司、天津德晟租賃有限公司和張保同輝融資租賃（天津）有限公司等等。
以張保同輝融資租賃（天津）有限公司為例，天津市金融局今年9月公示稱，經(jīng)市金融局和國家稅務總局天津市稅務局審核，擬同意將張保同輝融資租賃（天津）有限公司納入中國（天津）自由貿(mào)易試驗區(qū)內(nèi)資租賃企業(yè)從事融資租賃業(yè)務試點。
融資租賃，是天津的特色金融業(yè)態(tài)，也是天津亮麗的“城市名片”。天津市金融局官網(wǎng)披露的數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，天津總部法人融資租賃公司達到1764家，資產(chǎn)總額約1.8萬億元，飛機、國際航運船舶、海工平臺租賃業(yè)務領跑全國。
盡管融資租賃業(yè)務近些年已經(jīng)取得了不俗的成績，但天津并未滿足于現(xiàn)狀。在最新發(fā)布的《天津市金融業(yè)發(fā)展“十四五”規(guī)劃》（下稱：天津金融“十四五”規(guī)劃）中，這座直轄市明確表示，要“打造國際一流國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)”。
劍指“國際一流”
2016年，天津曾出臺《天津市融資租賃業(yè)發(fā)展“十三五”規(guī)劃》，為融資租賃業(yè)發(fā)展描繪了藍圖。按照當時的說法，天津要“建設國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)，發(fā)揮輻射帶動作用”。與5年前相比，天津最新規(guī)劃并不局限國內(nèi)，而是有了鮮明的國際視野，即“打造國際一流國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)”。
在“打造國際一流國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)”方面，天津金融“十四五”規(guī)劃明確指出，要建設全球飛機租賃中心和建設具有國際影響力的船舶租賃中心。
以建設全球飛機租賃中心為例，除了積極引入國際航空租賃企業(yè)和機構(gòu)在東疆保稅港區(qū)開展業(yè)務，全力推動飛機進出口、離岸業(yè)務開展，推動飛機發(fā)動機租賃、專用通航飛機租賃等特色業(yè)務在東疆保稅港區(qū)進一步聚集，天津金融“十四五”規(guī)劃還顯示，要建立飛機資產(chǎn)交易處置的規(guī)范化操作流程，建立東疆飛機資產(chǎn)流轉(zhuǎn)、處置的信息化管理模式，搭建租賃全產(chǎn)業(yè)鏈平臺，推動飛機資產(chǎn)境內(nèi)外流動互通等。
天津自貿(mào)試驗區(qū)租賃聯(lián)合研究院常務副院長、天津市經(jīng)濟發(fā)展研究院研究員李文增表示，天津提出“打造國際一流國家租賃創(chuàng)新示范區(qū)”，其中特別提到要建設全球飛機租賃中心和建設具有國際影響力的船舶租賃中心，這與北方國際航運中心建設有關。原因在于，天津的北方國際航運中心的國際航運范疇，不僅包括船舶海運之航運，還包括飛機航空之航運。由此，建設全球飛機租賃中心和建設具有國際影響力的船舶租賃中心是題中應有之義且與之相適應。
在城市定位方面，國家賦予天津的是“一基地三區(qū)”定位，而這當中就包括建設北方國際航運核心區(qū)。當然，從現(xiàn)狀來看，天津在飛機租賃和船舶租賃方面也有明顯優(yōu)勢。
據(jù)李文增介紹，天津的飛機、船舶、海工跨境租賃業(yè)務在全國占比高達80%，這說明天津融資租賃業(yè)擁有較好的與建設全球飛機租賃中心和建設具有國際影響力的船舶租賃中心相適應的發(fā)展基礎。
由于飛機租賃和船舶租賃業(yè)務對融資租賃公司的資金要求較高，因此睿悅?cè)谫Y租賃（天津）有限公司總經(jīng)理方之庠認為，天津未來建設全球飛機租賃中心和建設具有國際影響力的船舶租賃中心最核心的還是要解決融資租賃公司的融資問題。“融資渠道要多元，資金要給足，不僅是境內(nèi)，境外融資也應放開。”方之庠表示。
值得注意的是，今年4月印發(fā)的《天津市服務業(yè)擴大開放綜合試點總體方案》就有助力租賃企業(yè)融資的利好政策，比如支持金融租賃公司及其境內(nèi)專業(yè)子公司依法合規(guī)募集發(fā)行債券、資本補充工具，開展飛機租賃資產(chǎn)證券化業(yè)務。
李文增表示，天津融資租賃業(yè)進一步對外開放和發(fā)展，應站在人民幣國際化的戰(zhàn)略高度，向新加坡，特別是向我國的香港學習國際離岸金融的運營經(jīng)驗，并進行交流與合作。因勢利導，在天津自貿(mào)試驗區(qū)近些年奠定的離岸融資租賃業(yè)務發(fā)展基礎上，不僅要將天津的離岸融資租賃業(yè)務進一步做大做強，而且要帶動天津的離岸銀行、離岸保險等離岸金融業(yè)務逐步做大做強，并配合我國人民幣國際化的深入推進，促進天津自貿(mào)試驗區(qū)逐步成為我國新的區(qū)域性離岸人民幣中心。
流轉(zhuǎn)平臺“迫切”
作為天津特色金融業(yè)態(tài)，融資租賃在國內(nèi)有著較強的競爭力。與國內(nèi)其他城市相比，李文增認為，天津融資租賃業(yè)既有現(xiàn)實優(yōu)勢，也有潛在優(yōu)勢。
“從現(xiàn)實優(yōu)勢來看，天津融資租賃業(yè)務總體規(guī)模大。以2020年12月末的統(tǒng)計數(shù)據(jù)為例，天津融資租賃業(yè)的業(yè)務規(guī)模已達21550億元人民幣，占全國的三分之一。從潛在優(yōu)勢來看，天津擁有比其他城市更好的建立全國性融資租賃登記流轉(zhuǎn)平臺的條件。早在2015年4月，國務院就印發(fā)了《中國（天津）自由貿(mào)易試驗區(qū)總體方案》（國發(fā)〔2015〕19號文），其中明確提出了支持在天津自貿(mào)試驗區(qū)設立中國金融租賃登記流轉(zhuǎn)平臺。” 李文增稱。
李文增一再強調(diào)建立全國性融資租賃資產(chǎn)交易市場對于天津的重要性，“近年來，天津融資租賃業(yè)基本上在2019年的規(guī)模上下徘徊，重要原因之一就是該市場遲遲不能建立。”在李文增看來，這一市場的建立不但關系到天津融資租賃業(yè)集聚和輻射等作用的充分發(fā)揮，而且關系到京津冀、環(huán)渤海乃至全國融資租賃業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展。
2018年，國內(nèi)融資租賃業(yè)監(jiān)管曾迎來一次重大調(diào)整。當年5月，商務部發(fā)布通知，已將制定融資租賃公司、商業(yè)保理公司、典當行業(yè)務經(jīng)營和監(jiān)管規(guī)則職責劃給銀保監(jiān)會。業(yè)界認為，融資租賃公司監(jiān)管職責劃歸銀保監(jiān)會后，有利于監(jiān)管部門對融資租賃業(yè)務實行統(tǒng)一監(jiān)管。而這也意味著，銀保監(jiān)會的管轄權不再局限于金融租賃公司。
“融資租賃公司轉(zhuǎn)由銀保監(jiān)會監(jiān)管指導，除了整合國內(nèi)租賃業(yè)監(jiān)管外，還為天津設立統(tǒng)一的租賃資產(chǎn)流轉(zhuǎn)平臺奠定了有利條件。”據(jù)李文增介紹，天津此前對于設立中國金融租賃登記流轉(zhuǎn)平臺已經(jīng)做了大量基礎工作。比如，近些年，天津與國家有關部門反復多輪溝通的同時，也在天津自貿(mào)試驗區(qū)先行研究探索設立了純商業(yè)性運作的租賃流轉(zhuǎn)平臺，勾畫了“行業(yè)信息發(fā)布、線上信息咨詢”兩大基礎服務功能模塊、“資產(chǎn)交易服務、輔助管控服務”兩大增值服務功能模塊，以及“會員管理、數(shù)據(jù)分析”兩大輔助服務功能模塊；初步搭建了區(qū)域租賃平臺管理架構(gòu)和發(fā)展規(guī)劃，為租賃資產(chǎn)出讓方和受讓方提供一站式、專家式、管家式、個性化服務等等。
在李文增看來，將中國租賃資產(chǎn)流轉(zhuǎn)平臺設立在天津，也可以便利租賃資產(chǎn)流轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)與登記環(huán)節(jié)的有效銜接。原因在于國家動產(chǎn)融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)由設立在天津的中征（天津）動產(chǎn)融資登記服務公司負責，即中國租賃資產(chǎn)登記平臺已在天津運營。因此，在天津設立中國租賃資產(chǎn)流轉(zhuǎn)平臺擁有與動產(chǎn)融資統(tǒng)一登記公示系統(tǒng)（租賃資產(chǎn)登記平臺）對接的便利條件，平臺建設可收到事半功倍的效果。
助力制造發(fā)展
集融資與融物于一體，融資租賃與實體經(jīng)濟結(jié)合較為緊密，在促進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級、優(yōu)化資源配置、拉動社會需求等方面的作用不容忽視。正是基于這種業(yè)務特征，融資租賃在助力制造業(yè)發(fā)展方面也能發(fā)揮積極作用。
上海一家外資租賃公司負責人表示，融資租賃能為制造業(yè)更換設備提供直接租賃服務，尤其是對于那些還款能力強的優(yōu)質(zhì)客戶或通用性好的設備。與銀行信貸相比，融資租賃門檻更低，且負債與采購合一，資金到位更快，節(jié)省了運作時間，在支持制造業(yè)更新?lián)Q代方面對標精準、有力有效。
在產(chǎn)品和服務方面，江蘇金融租賃稱其基于客戶技術改造、存量盤活、設備應用等差異化需求定制金融產(chǎn)品和服務，圍繞租賃物的生產(chǎn)、銷售、倉儲、使用、循環(huán)等全生命周期，提供綜合、全面的金融解決方案。
作為工商銀行旗下的金融租賃公司，工銀租賃注冊地位于天津。從工商銀行獲悉，工銀租賃的設備租賃業(yè)務除了積極探索文化體育、醫(yī)療健康、綠色能源等領域業(yè)務創(chuàng)新模式，還在加大對清潔能源、智能交通、高端裝備制造等領域支持力度。
按照天津金融“十四五”規(guī)劃的要求，站在“十四五”這一重要歷史時點，天津金融業(yè)應立足制造業(yè)立市，以促進高質(zhì)量發(fā)展為導向，用改革的辦法推進服務實體經(jīng)濟、防控金融風險和深化金融改革，在風險出清基礎上深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，優(yōu)化金融發(fā)展環(huán)境，增強金融服務制造業(yè)特別是戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和國內(nèi)國際貿(mào)易的能力，提升金融服務“津城”和“濱城”雙城發(fā)展水平，把金融資源配置到重點領域和關鍵環(huán)節(jié)，把政策、機制、產(chǎn)品和監(jiān)管創(chuàng)新鏈接到各類市場主體的融資需求上來。具體到提升融資租賃服務產(chǎn)業(yè)功能方面，天津金融“十四五”規(guī)劃表示，要進一步拓展新一代信息技術、高端裝備制造、新能源、節(jié)能環(huán)保和生物醫(yī)藥等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)融資租賃業(yè)務。
李文增表示，進一步拓展新一代信息技術、高端裝備制造、新能源、節(jié)能環(huán)保和生物醫(yī)藥等戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)融資租賃業(yè)務，需要政府部門制定與天津的融資租賃業(yè)大規(guī)模進入這些新興產(chǎn)業(yè)相適應的具體產(chǎn)業(yè)鼓勵政策，包括稅收和信貸的傾斜政策等。
“租賃+”的探索
依據(jù)現(xiàn)行《融資租賃公司監(jiān)督管理暫行辦法》規(guī)定，“適用于融資租賃交易的租賃物為固定資產(chǎn)，另有規(guī)定的除外。”其中，融資租賃公司開展融資租賃業(yè)務應當以權屬清晰、真實存在且能夠產(chǎn)生收益的租賃物為載體。
值得注意的是，在最新發(fā)布的天津金融“十四五”規(guī)劃中，明確支持融資租賃公司試點開展專利權、商標權、著作權等無形資產(chǎn)融資租賃業(yè)務，拓寬小微企業(yè)融資渠道，更好發(fā)揮租賃服務實體經(jīng)濟作用。
傳統(tǒng)融資租賃交易中，租賃物通常為有形物，主要表現(xiàn)為設備、車輛、船舶、飛機等能夠帶來經(jīng)濟效益的動產(chǎn)。而無形資產(chǎn)融資租賃的標的物比如知識產(chǎn)權等，則表現(xiàn)出顯著的無形性特征。方之庠表示，發(fā)展無形資產(chǎn)融資租賃業(yè)務需要解決三大難題，即價值認定、產(chǎn)權認定和二手標的物的轉(zhuǎn)讓問題。在其看來，融資租賃公司開展無形資產(chǎn)融資租賃業(yè)務時，尤需做好風險控制。
除了無形資產(chǎn)融資租賃，在進一步拓展租賃標的物范圍和加強業(yè)務創(chuàng)新方面，天津金融“十四五”規(guī)劃還提出，積極研究推動“租賃+保險”“租賃+擔保”“租賃+投資”等普惠金融服務模式，探索以多元化方式實現(xiàn)增信和分險，發(fā)掘和形成一批示范性強、特色突出、適宜度高，貼近企業(yè)需求的創(chuàng)新產(chǎn)品。
“對于‘租賃+保險’‘租賃+擔保’‘租賃+投資’等普惠金融服務模式，實際上在‘十三五’期間，天津的融資租賃公司就有實踐探索。”據(jù)李文增介紹，“十三五”期間，天津的一些融資租賃公司在運作融資租賃業(yè)務時，就與保險公司有著較為密切的合作，例如工銀租賃和民生租賃在做相關飛機和船舶租賃業(yè)務的同時，就與天津市的財產(chǎn)保險公司開展合作，即一邊做租賃，另一邊做財產(chǎn)保險，從而形成“租賃+保險”的產(chǎn)業(yè)鏈集約化普惠金融服務發(fā)展模式。道理相同，按照此模式合作運營，“租賃+擔保”“租賃+投資”也能收到同樣效果。特別是“租賃+投資”非常重要，它能促進融資租賃帶動投資，進而成為推動經(jīng)濟加快發(fā)展的有效方式。
